MBK파트너스(벤튜라)·조현식 고문, 한국앤컴퍼니 지분 27.32% 5,200억원에 인수 무산
FI Industrials 타이어 그룹 지주회사
- 거래금액
- 5,200억원
- 지분
- 27.32%
- 환산 지분가치
- 1.90조원
- 매출
- 1.10조원
- 영업이익
- 2,452억원
- 배수
- EQV/EBIT 7.8xPSR 1.7x
거래금액 ÷ 지분 (구조 미확인)
2022 연결 · DART 원문 확인
2022 연결 · DART 원문 확인
환산 지분가치 기준
DART 20230324001090
- 대상회사
- 한국앤컴퍼니 · 타이어 그룹 지주회사
- 매수자
- MBK파트너스(벤튜라)·조현식 고문 · FI
- 매도자
- 일반주주(공개매수)
- 거래 구조
- —
- 발표일
- 2023년 12월 5일
- 종결일
- —
- 단계
- 무산
대상회사
한국앤컴퍼니는 한국타이어그룹의 지주회사로, 주력 계열사는 국내 최대 타이어 제조사인 한국타이어앤테크놀로지다.
거래 배경
MBK파트너스는 공개매수 목적으로 지배구조 개선의 필요성을 들었으며, 조현범 회장의 횡령·배임 이슈로 사법 리스크가 불거졌음에도 이사회가 일반주주의 지배구조 개선 요구를 수용하지 못하고 있다고 주장했다(데일리안). MBK는 "기존 지배구조 체제에서는 주주가치, 기업가치가 제대로 발현될 수 없음이 입증된 것으로 보고 있다"고 밝혔다(아시아경제). 인베스트조선에 따르면 MBK는 스페셜시츄에이션(SS) 펀드 자금 약 5200억원을 인수금융 없이 투입할 계획이었고, 조현식 고문·조희원씨와 주주간계약을 맺어 의결권을 위임받았다. 공개매수 종료 후 MBK는 "유의미한 청약이 들어왔으나 목표치에 도달하지 못했다"고 밝혔다(서울경제).
| 매출 | 1.10조원 |
| 영업이익 | 2,452억원 |
| EBITDA | — |
| 순이익 | — |
2022 연결 · DART 원문 확인 · 20230324001090
보도 내용
- 인베스트조선(2023-12-05): “투자금액은 약 5200억원”
- 서울경제(2023-12-22): “MBK, 한국앤컴퍼니 공개매수 실패”
- 이투데이(2023-12-22): “한국앤컴퍼니 공개매수 응모율 8.8% 그쳐”
- 아시아경제(2023-12-18): “기존 지배구조 체제에서는 주주가치, 기업가치가 제대로 발현될 수 없음이 입증된 것으로 보고 있다”
- 데일리안(2023-12-06): “지배구조 개선의 필요성을 들었다”
- 아주경제(2023-12-18): “국내 최대 타이어 제조사인 한국타이어를 주력 계열사로 둔 지주회사 한국앤컴퍼니”
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